Субсидированные кредиты — это особые займы для юридических лиц на льготных условиях, при которых государство частично компенсирует проценты кредитору или заёмщику. Их цель — поддержка определённых отраслей экономики, стимулирование инвестиций.
Субординированный кредит чаще всего применяется в банковском секторе, но им могут пользоваться и компании, которые не относятся к кредитным. Российское законодательство устанавливает для него особые правила, касающиеся срока возврата, изменения договора, уплаты основного долга, процентов. Далее разбираем, каковы особенности такого продукта, на каких условиях он предоставляется и выплачивается.
Основные отличия от обычного кредита
Субординированный кредит — это договор кредитования с особыми условиями по процентной ставке, сроку возврата средств, удовлетворения требований кредитора в случае банкротства. Его выдачу регламентирует 1 Федеральный закон от 02.12.1990 года № 395-1 «О банках и банковской деятельности» и Положение Банка России от 10 февраля 2003 г. № 215-П.
Согласно ст. 25.1 Федерального закона № 395-1 «О банках и банковской деятельности» субординированным признают кредит, который отвечает следующим критериям:
- срок возврата денег — не менее 5 лет;
- договор кредитования содержит положения о согласовании с ЦБ РФ досрочного возврата долга процентов и расторжения сделки;
- условия кредитования существенно не отличаются от рыночных на момент заключения договора;
- кредитный договор содержит условие, что при банкротстве кредитора требования исполняются только после удовлетворения требований всех остальных кредиторов.
Кредитор по субординированному кредиту не вправе требовать возврата денег или уплаты процентов досрочно.
Кредитование бизнеса в России растёт с каждым годом. Показатели немного снизились только в 2024-2025.
Для заёмщиков-банков законодательство устанавливает ряд дополнительных условий:
- Договор может содержать право банка отказаться в одностороннем порядке от выплаты процентов. При этом для неё не наступают финансовые санкции (например, не начисляются пени или неустойка).
- Если норматива достаточности капитала банка-заёмщика падает ниже уровня, определённого нормативным актом Банка России, она вправе отказаться от исполнения своих обязательств по договору.
Кредитование может осуществляться в форме субординированного облигационного займа, по которому выпускаются облигации. Это ценные бумаги, предназначенные для квалифицированных инвесторов. Номинальная стоимость каждой из них должна начинаться от 10 млн ₽.
Также существуют субординированные депозиты и займы. Отличия от обычных — почти такие же, как и у рассматриваемого вида кредитования. Например, для депозита одно из них — это невозможность досрочного снятия.
В остальном к субординированному кредиту применяются нормы Главы 42 Гражданского кодекса РФ, которая регулирует кредитный договор и займ.
Кому и зачем это нужно
Заёмщиками могут быть только юридические лица — хозяйственные общества любой организационно-правовой формы, государственные учреждения, кредитные, микрофинансовые организации. Кредитором может быть банк, компания или физическое лицо.
Индивидуальные предприниматели не могут использовать субординированные кредиты.
Действующее законодательство разрешает стать кредитором учредителю юридического лица. Как правило, подобная ситуация складывается, когда нужно увеличить объём оборотных денег бизнеса. В таком случае гендиректор компании подписывает договор сразу от двух сторон: кредитора и заёмщика. При этом необходимо выполнение двух условий:
- компания должна сформировать фонд целевого капитала;
- в фонде заёмные средства не должны составлять больше 1/3 (иначе придётся платить налог).
Дополнительно кредитору могут предложить акции компании. Он за месяц до окончания срока договора вправе внести предложение по изменению цели использования заёмных средств.
Главная цель получения — оперативное пополнение капитала для развития бизнеса или получение дополнительных средств на текущие расходы. Пример: компания не получила вовремя оплату от покупателей продукции и не в состоянии закупить сырьё для производства следующей партии. В таком случае такой займ поможет преодолеть кассовый разрыв, возобновить работу, причём на максимально мягких условиях.
Согласно позиции Центробанка и законодателя, вид кредитования предназначен в первую очередь для банков, а его главная цель — стимулировать выдачу кредитов компаниям реального сектора экономики, предотвратить банкротство кредитных организаций, если существует риск введения процедуры. На практике субординированными кредитами также пользуются крупные предприятия.
Какие банки выдают в 2025
В перечне продуктов банков нет субординированных кредитов. Это связано с тем, что их условия определяются индивидуально. На практике это происходит так:
- Компания обращается в банк с просьбой предоставить субординированный кредит.
- Банк изучает состояние потенциального заёмщика, исходя из этого определяет индивидуальные условия кредитования.
- Заёмщик с банком согласовывают условия, а затем заключают договор.
Яркий пример — ситуация 2009 года, когда по указанию Правительства Внешэкономбанк во время кризиса выдал деньги другим банкам, чтобы те смогли кредитовать реальный сектор экономики и исполнять свои обязательства перед клиентами.
Как оформить: пошаговая инструкция
В целом процедура оформления у субординированных кредитов такая же, как у обычных. Чтобы получить их, необходимо:
- Подать заявку в банк.
- Согласовать условия.
- Предоставить документы.
- Заключить договор.
Поскольку условия кредитования определяют отдельно для каждого заёмщика, перед получением средств придётся провести личную встречу с представителем банка, на которой будет определён порядок выдачи, возврата денег, срок, процентная ставка.
У потенциального заёмщика не должно быть задолженностей по налогам и другим обязательным платежам.
В банк надо предоставить учётные и финансовые документы: балансы, сведения о прибылях/убытках, отчётность за последний год или несколько лет. Банку сообщается цель кредитования. Полный перечень обстоятельств, которые изучает кредитор, указана в Положение Банка России от 10 февраля 2003 г. № 215-П. Перечень ориентирован на кредитные организации, но на практике его применяют к остальным предприятиям тоже.
Плюсы и минусы для бизнеса
Главные преимущества:
- льготная процентная ставка, которая не меняется в течение срока действия договора;
- чаще всего нет ежемесячных платежей — долг погашается единовременно по окончании срока действия договора (в отдельных банках они есть);
- большой срок возврата денег — он не может быть меньше 5 лет;
- по согласию с кредитором долг можно погасить акциями или долями в компании.
А вот основные недостатки:
- расторжение договора надо согласовывать с ЦБ РФ;
- досрочный возврат долга возможет только с согласия ЦБ РФ;
- изменение ставки, других условий договора возможно только по согласию ЦБ РФ;
- кредитор тщательно проверяет заёмщика из-за риска в случае банкротства (субординационный кредит взыскивается в последнюю очередь).
Основной плюс для кредитора — возможность получить хорошую прибыль на длинной дистанции. Главный недостаток — риск потери средств в случае банкротства заёмщика.
Альтернативные варианты
Банки готовы выдать субординированный кредит не всем компаниям. Главное условие одобрения заявки — это финансовое состояние юридического лица. У него должен быть крупный оборот и отсутствовать риск банкротства в ближайшие несколько лет. Если нет возможности оформить субординированный кредит, можно получить обычный, но на более мягких условиях, тоже индивидуальных.
Получить средства можно в ООО МКК «Кредитор Экспресс». Их выдают на развитие бизнеса, пополнение оборотных средств или покупку коммерческой недвижимости. Сумма кредитования будет больше, а ставка меньше, если взять займ под залог.
Частые вопросы
Можно ли субординировать существующий кредит?
Да, субординация в таком случае возможна — для этого заключают межкредиторское соглашение, которое определяет, в каком порядке должник будет возвращать долги кредиторам.
Какие компании чаще используют?
Чаще всего субординированные кредиты берут банки и микрофинансовые организации, но их вправе получить любое юридическое лицо.
Как учитывается в отчётности?
Правила учёта такие же, как для обычных займов: его получение отражается как — Д 51 — К 67.
Источники:
- https://journal.sovcombank.ru/krediti/chto-takoe-subordinirovannii-kredit
- https://innopolis.money-mentor.ru/blog/chto-takoe-subordinirovannyy-kredit-dlya-biznesa
- https://www.mbk.ru/blogs/subordinirovannyi-kredit-usloviia-pliusy-i-minusy
- https://mokka.ru/blog/chto-takoe-subordinirovanniy-kredit/
- https://www.sravni.ru/kredity/info/subordinirovannyj-kredit/
- https://www.banki.ru/wikibank/subordinirovannyiy_zaem
- https://www.consultant.ru/document/cons_doc_LAW_5842/
- https://www.cbr.ru/press/event/?id=12204
- https://base.garant.ru/12130229/
- https://www.consultant.ru/document/cons_doc_LAW_9027/
